元惠宗在位之初,1335年燕帖木儿的儿子唐其势阴谋推翻,另立元文宗义子答剌海 。幸右丞相伯颜粉碎叛乱,但属于保守派的他掌握朝政,权力盛大 。他禁止汉人参政并取消科举,这些都与元惠宗发生冲突 。1340年元惠在伯颜之侄脱脱的帮助下,终于废黜伯颜 。脱脱为相与元惠宗亲政前期,采取了一系列改革措施如颁行《至正条格》等法规,以革新政治,缓和社会矛盾,史称至正新政 。1343年元惠宗下令修撰《辽史》、《金史》、《宋史》三史,由右丞相脱脱(后改由阿鲁图)主持,两年后修成 。然而元惠宗后期怠于政事,以至于在1350年发生天灾人祸后引来民变 。
元朝长期处于继承权问题、贪污、权臣擅政、不任用汉人与压榨百姓的恶习,使得政治总是无法上轨 。这种不稳定的朝廷如果又遇到天灾人祸的干扰,往往导致国家的覆没 。元朝后期,特别是1340年代中后期至1350年代期间,干旱、瘟疫与水灾时常发生,黄河地区水患尤其严重 。与此同时,元廷不断收取各种赋税,使百姓的生活更加艰苦,使得白莲教逐渐流行,并成为对抗元廷的势力 。早在1325年就发生过河南赵丑厮、郭菩萨领导的武装起事 。1338年江西袁州(今江西宜春)彭和尚、周子旺等白莲教徒起义失败,彭和尚逃至淮西 。1350年元廷下令变更钞法,铸造“至正通宝”钱,并大量发行新“中统元宝交钞”,导致物价迅速上涨 。隔年元惠宗派贾鲁治黄河,欲归故道,动用民夫十五万,士兵二万 。而官吏乘机敲诈勒索,造成不满 。
民变纷起
白莲教首领韩山童、刘福通等人决定在5月率教众起事,但事泄,韩山童被捕杀 。刘福通再立韩山童之子韩林儿杀出重围,指韩山童为宋徽宗八世孙,打出“复宋”旗号,以红巾为标志 。其后郭子兴于安徽濠州起事,芝麻李等人占领徐州,此为东系红巾军 。西系红巾军方面,彭莹玉、邹普胜与徐寿辉在湖北蕲州起事,国号天完 。红巾军势力遍布河南江北、江南、两湖与四川等地,还有非红巾军的张士诚等部的起事,民变揭开元朝灭亡的序幕 。
元廷派兵镇压各地红巾军,丞相脱脱亲自率军南下攻陷徐州芝麻李军,一度压制民变军 。然而脱脱在1354年南攻高邮张士诚军之际,被元廷大臣弹劾而功亏一篑 。徐寿辉部最后分裂成两湖的陈友谅与四川的明玉珍 。两淮郭子兴的部下朱元璋于1356年以南京为根据地开始扩充地盘;1363年与据有两湖的陈友谅作战,最后于鄱阳湖之战获得胜利;1365年占领两湖后于同年冬东进攻打据有江苏沿海的张士诚;1367年平定张士诚后,继续南下压制浙江的方国珍,至此江南无一人反抗朱元璋 。另外,福建于1357年至1366年间发生色目军乱,史称亦思巴奚兵乱 。与此同时,元朝在察罕帖木儿和李思齐等率领元军反击北方红巾军,1363年北方红巾军最后在安丰之役中败给降元后的张士诚,刘福通战死,韩林儿南下投奔朱元璋,随后被杀 。
朱元璋统一江南后于1367年下令北伐,他派徐达、常遇春率明军分别攻打山东与河南,并且封锁潼关以防止关中元军进援中原 。明军于1368年八月攻陷元大都,元惠宗北逃,史书称此为元朝结束之年 。然而元廷仍在上都,往后史书称之为北元 。而明廷认为元惠宗顺天明命,谥号为元顺帝 。
北元时期
北元地图1368年元廷退回蒙古草原,元惠宗退至上都,隔年又至应昌 。他继续使用“大元”国号,史称北元 。当时北方除了元惠宗据有漠南漠北,关中还有元将扩廓帖木儿驻守甘肃定西,此外元廷还领有东北地区与云南地区 。明太祖为了占领北方,采取兵分二路,各个击破的方式,此即第一次北伐 。元惠宗战败后于1370年在应昌去世,元昭宗即位后北逃至漠北和林 。明将冯胜夺取了甘肃地区 。然而元将扩廓帖木儿仍然在漠北多次与明将徐达等人作战 。明太祖曾多次写信招降,但扩廓帖木儿从不理会,被朱元璋称为“当世奇男子” 。1378年四月,元昭宗去世,继位的元天元帝继续和明朝对抗,屡次侵犯明境 。
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